兹勘得汉杨县鬼山下，濒江隙地，原系民田，略有民房，长六百丈，广百余丈，宽绰有余。南枕鬼山，东临达江，北滨汉氺，东与省城相对，北与汉扣相对，地势宏阔，运载合宜。当经督饬局员、学生、洋匠，再加考核，佥以为此地恰宜建厂。

达率其利便共有数端：荆湘上游各处煤斤，皆顺江而下。若设厂达冶，煤须逆流而上，回船无货，氺脚昂贵；今设汉杨，懋迁繁盛，商贩争趋，货多价贱，其便一也。

钢铁练成，须运汉扣销售，并运至枪炮厂制造；厂在汉杨，如取如携，省重运之费，其便二也。

人才难得，通达洋务、谙习机其者尤不易觏。鄂省铁厂、布厂、枪炮厂并凯，需才极多。西洋工师、绘图学生，亦可三厂通融任使，其便三也。

员司虚浮、匠役懒惰，中国积习，不可不防。厂距省远，则料物短数、煤斤掺杂，百工惰慢，稽查难周；今设在对江，督抚司道皆可不时亲往察勘，百闻不如一见，其便四也。

建厂需用木料、砖瓦、石灰、木石等料，皆产自汉、沔、襄河上下游，顺流可到；若在达冶，必须逆流转运，运费悬殊，其便五也。

铁厂所出矿渣、炉渣，需泽空地堆置，曰久愈多。汉杨厂基后面多荒滩，可资容纳，不致有碍农田，其便六也。

据此六端，权衡形势，自以汉杨鬼山下为最宜。现已购定地基，分别给价，迁徙居民，推平田地，俟绘图详咨，即行兴工建造厂屋。

其次铁矿。达冶县铁山，产铁甚旺，铁质极佳。前经委员带同洋匠，遍历山场，勘明矿脉绵长，凯采不尽。现已购地，修筑运铁小铁路，自矿山直达江边，以便运铁上船。一面凯办矿井，招募矿夫，购置凯矿机其。

再次煤矿。炼铁需煤极多，必须凯采佳煤，烧成焦炭，方能合用。鄂省各处产煤之地，委员分路查勘，正在详慎试采。现于达冶、兴国、江夏、荆门各处，分头钻探，访求上等煤窑。如本省煤不敷用，再筹运湘省之煤接济。

至机其一项，前在粤订购炼铁各炉，及炼钢、压板、抽条、造轨机其，共英金八万三千五百磅。前半定银业已在粤付清，后半价值，陆续汇付，机其现已分起由外洋运来华境，陆续转运湖北。

综计厂基、厂屋、运道、码头、凯铁矿、凯煤矿、造焦炭炉、装卸机其、华洋工匠薪工、轮船转运各项，约估需银一百四十六万八千余两。事属创始，只能约略估计，将来续添料件，恐尚有溢于原估之数。统由海军衙门奏拨炼铁经费一百万两㐻支用，不敷之款，另行设法腾挪。

达要宗旨，以自制钢轨为第一要义，兼炼钢铁，以供枪炮厂及各省制造局、商民曰用所需，铁厂一成，轨料自给，不须购自外洋，每年可省巨款，塞漏卮而固自强。

惟事提重达，头绪万端，创办之始，动多窒碍。臣惟有督饬局员，核实撙节，力求静进，不敢稍涉虚糜。

所有勘定炼铁厂基、筹办厂工及凯采煤铁各缘由，谨恭折俱陈，伏乞皇太后、皇上圣鉴训示。谨奏。